如果房地产市场供不应求，明年房价上涨10%，现在你决定出售房产，你能赚多少利润？ 房子上涨了10%。 房子现在的价格是33万元。 出售后，您需要偿还银行贷款20万元和贷款利息2000元。 你还剩元。 因此，你的收入是28000元。 人民币，这项投资的年化利率达到了28%，是一笔相当不错的投资。 在自由市场经济体制下，谁能熟练运用杠杆进行投资，谁就能获得非常好的回报。 为了体现杠杆的优势，我们假设有两个人参与游戏。 他们是不加杠杆买房投资的A，和使用杠杆买房投资的B。 他有30万元，打算投资房产，因为他相信房产未来有望升值。 A没有贷款就买了一套价值30万元的房子。 条件更差。 他拥有20万元，打算投资房地产。 和A一样，他认为房产未来有望增值，于是他以自己的商品房为抵押，向银行借了40万元。 按照协议1贷款利率规定，B以3：1的杠杆比例购买了两套房子，共计60万元，其中他只有20%的股权。 一年后，正如两人A所预料的那样，房子的价格上涨了10%。 现在两个人同时出售他们拥有的房产。 两个人的利益是多少？ 我们先来看一下A的收入。 A投资30万元买了房子。 没有杠杆，一年后他卖掉房子就能拿到33万元。 因此，A的收入为3万元。 本次投资的年化利率为10%。 我们来看看B的收入。 B出资20万元买房，通过杠杆买了两套房子。 一年后，他卖掉两套房子就可以拿到66万元。 乙还清银行贷款40万元，利息4000元后，可获得25.6元。 因此，B的收入为56000元，B的投资年化收益率为28%。 通过对比发现，B本轮投资的投资收益是A的。 多了26000元，虽然B只用了20万元。 这就是杠杆的优势。
在股票市场上，我们经常看到人们通过资金配置来买卖股票。 有时人们使用的资本配置是其净资产的20倍。 这在股票市场上是很常见的事情。 股市好的时候，比如牛市，大家躺着都能赚钱。 因为杠杆的作用，你加的杠杆越高，决定了你能比别人赚更多的钱，但是市场不好。 当你遇到熊市时，你会损失更多，甚至会失去自己的所有权益。 这意味着羊丢了，你需要付出代价。 很多人认为，通过杠杆，股市可以更快上涨。 财富放大就是人们常说的马太效应。 马太效应是新约马太福音中的一个故事。 它讲述了一个故事，讲述了一位国王临行前给了他的三个仆人每人一块银子的故事。 他对他们说：“你们去办事吧，等我回来就来看我。” 国王回来后，第一个仆人说：“主人，您给我们的一锭银子，我已经赚了十锭银子了。” 国王奖励他10座城市。 第二个仆人报告道：“主人，您给我的一锭银子，我赚了五锭。” 于是国王赏赐他5座城池。 第三个仆人报告道：“主人，您给我的那一锭银子，我一直用手帕包着，我怕丢了，所以一直没有拿出来。” 于是国王下令把第三个仆人的银锭拿走。 奖赏第一个仆人说：“凡是小的，都从他那里拿走，凡是多的，都给他，越多越好。” 这就是马太效应。 对于股票市场的投资也是如此。 即使投资回报相同，一个人比别人多投资10倍，他的收入也会多10倍。 谈论投资是每个人都热衷的话题，因为每个人都渴望通过投资来改变自己。 情况，让您的生活环境更加美好、更加舒适。
为什么很多人喜欢在投资中增加杠杆？ 从之前的游戏事实我们知道，投资者可以通过杠杆获得更大的回报。 与银行定期存款相比，他们从投资中获得的回报非常有吸引力。 这就是为什么许多人热衷于在投资中增加杠杆的原因。 前不久我在报纸上看到的一个例子是，1977年，一个年轻人存了400元。 这个年轻人非常健忘。 他已经忘记这件事33年了。 33年后，这400元钱产生了。 扣除中间年份需要缴纳的2.36元利息税后，他只能连利息提取835.82元。 这400元在当时已经算是一笔巨款了，可以买一套相当不错的房子了。 如果他这样做的话，以今天的眼光来看，房子可能价值100万元、200万元。 由于健忘，导致他错过了一次致富的机会。 现实中，这样的人还有很多。 不是因为他们健忘，而是因为他们把钱存在银行更有安全感，因为银行毕竟是国家的。 在银行保险法实施之前，至少大多数人是这么认为的。 银行保险法实施后，情况有所不同。 银行可以破产。 如果破产，存款超过50万元的客户最多只能获得50万元的赔偿，最终由保险公司根据银行保险法执行。 如果存入100万元，则同一银行只能获得50万元的赔偿限额。 那些把钱存入银行的客户并不知道银行也是以杠杆为基础运作的。 客户把钱存入银行，就等于把钱贷给银行，银行可以自由使用这笔钱，并按照国家基准利率向您承诺回报。 在执行过程中，他们通过贷款来保证您的利益。
保险公司给银行提供担保，而且还加杠杆。 银行投保后，需要缴纳保费。 每家银行的保费都不同。 例如，一些本地银行往往需要支付较高的保费，而对于四大银行来说，他们支付的保费会相对较小。 如果所有银行都倒闭，这只是一个类比。 事实上，保险公司没有那么多钱来赔付，但这种现象根本不会发生。 银行不是有可能倒闭吗？ 当然不是。 个别银行有可能倒闭，但不会出现集中银行倒闭。 这也是保险公司的期望。 我们知道，银行吸收的钱通常是贷给大企业、房地产公司、地方特色产业等。当国民经济整体下滑时，比如企业经营亏损、房地产下滑、特色产业不景气，导致银行无法收回借出的钱。 ，甚至收回、出售后，贷款损失也得不到补偿。 这个时候，银行业就会出现金融危机。 资不抵债的小银行将面临破产。 那些没有资不抵债的大型银行将在这场金融危机中幸存下来。 。 银行业将在这次金融危机中受到震动。 对于那些在危机中幸存下来的银行来说，经营良好的银行将继续存在，而经营不稳定的银行将面临淘汰。 市场的选择机制就是这样。 虽然它不像自然选择那样血腥，但它却是无情的。 银行业的发展与国民经济的发展密不可分。 长期来看，我国经济增长呈现稳步上升趋势。 当然，这与国家的宏观调控密不可分。 为了刺激新的经济增长点，国家非常重视一些新兴产业，特别是能源产业，而银行家的嗅觉也非常敏锐。 他们还将优先向新兴产业提供贷款。 能源产业是国家主导产业。 一方面支持经济发展，另一方面获得效益。 可谓一石二鸟。
在未来的银行市场博弈中，我相信，那些关注国家政策调整方向、不断调整贷款策略的银行，能够在全球经济下滑的情况下渡过金融危机，而那些不关注国家政策调整方向的银行，能够在金融危机中生存下来。国家政策调整仍会向传统银行放贷。杠杆原理，在没有发展优势的行业，这样的银行迟早会被债务拖垮。 在社会发展过程中，金融危机可以认为是社会调节机制不完善、某些社会矛盾日益尖锐的表现。 当社会某些尖锐矛盾集中爆发时，就会发生金融动荡。 因此，可以说，金融危机是在社会不发达、不稳定的情况下爆发的。 我们不能忘记的2008年金融危机就是一个很好的例子。 造成这场危机的原因是社会矛盾日益突出。 一方面是资本过剩，另一方面是社会上大量制造商的生产过剩。 而且消费严重不足。 消费不足意味着经济发展的成果被少数人控制，导致少数富人非常富有，而大多数穷人无钱可用。 这本身就是一个社会矛盾。 那些没钱的穷人还需要生活，买房，想要体面，买车，他们的孩子有的需要上大学杠杆原理，有的需要看医生，这些都要花钱，但是穷人没有那么多钱，只能借钱花。 开银行的资本家为了刺激消费，在消费-贷款-消费的循环中获得更多的财富，把钱借给穷人消费。 穷人拿到钱后就买房子。 当经济衰退时，房价下跌，穷人的资产缩水，变成负资产，不足以偿还贷款。 银行卖掉房子后，收回的钱仍然无法偿还本金。 银行巨额账面损失导致资金流动中断，银行被迫申请破产。 。
为了应对这次金融危机，美国政府采取了量化宽松政策，这实际上就是疯狂印钞。 纸币的过度发行会带来通货膨胀效应，物价上涨，纸币贬值，穷人手中的钱进一步减少。 为了应对这场危机，我国也没有闲着，推出了四万亿计划，这直接导致了房地产价格的持续上涨。 金融危机后，房地产泡沫越来越大。 与此同时，其他方面的商品价格也不断上涨，比如生姜、大蒜和绿豆，所以民间流传着这样的笑话：“姜是你的军队，大蒜是你的狠，豆子是你的狠”。乐趣”。 2015年、2016年这两年，为了稳定局势，银行业不会重蹈覆辙，资金流也不会再大量流向楼市。 这两年，民间融资担保公司流失事件最多。 为什么会发生这种情况？ 什么样的情况呢？ 银行对房地产市场采取紧缩政策的主要原因是，近年来房地产市场的泡沫越来越大，随时都有崩溃的可能。 如果房地产市场出现集中崩盘，银行资金就无法安全放心退出，这种情况还会再次发生。 引发金融危机。 为了让项目继续下去，房地产市场的大佬们不得不求助于融资担保公司或者私募基金。 大佬们从这些金融机构借钱。 约定的利率为每年 3 美分。 这就是大佬和融资担保的关系。 公司或私募基金组织之间有协议，融资担保公司或私募基金组织与客户之间也有利率协议，因为他们需要筹集资金。 假设给客户的约定利率为2美分，这无疑增加了融资担保公司的成本。 或者说私募基金组织的财务杠杆。 由于财务杠杆过高，当房地产市场低迷时，大老板们即使卖掉房子也无法偿还融资担保公司或私募基金机构的钱。 最后，这些融资担保公司或者私募基金因为无法支付客户的利润而无奈出逃。
过度使用财务杠杆会产生非常严重的后果。 我们将通过私募基金组织和公募基金组织来模拟这方面的博弈事实。 同一个城镇，有一家私募基金组织A和一家公募基金组织B。为了吸收资金，私募基金组织A向客户承诺的利息就是利率。 国际货币基金组织具有相同的融资环境。 假设他们将筹集的所有资金投资于房地产。 如果房地产价格下跌，B在变现客户资金方面将具有优势。 A的情况不会那么好。 A较高的融资成本无意中推高了财务杠杆，相应的风险也随之增加。 与这两家基金机构相比，银行更有优势，业绩也更稳定。 他们更有能力在这场资本游戏中获胜。
